晶片大厂英特尔（Intel）近年因获利下滑，信用评等遭调降，但债市投资人周一释出讯号，看好该公司转型计划。知情人士指出，英特尔发行的65亿美元公司债，吸引到约500亿美元超额认购，约为发行规模的7.7倍，显示需求强劲，远高于今年平均约4倍水准。
英特尔正试图重夺技术领先地位，过去数年其PC晶片市占流失，信评已由A级下滑至BBB级，仅高出垃圾级数个等级。2025年，美国政府在白宫主导下入股英特尔。上周，该公司发布优于市场预期的营收展望，市场对其受惠人工智慧（AI）投资热潮的前景转趋乐观，股价创下历史新高。
此次发债资金将用于回购爱尔兰Fab 34晶圆厂合资公司49%股权。债券定价仅较既有债务高出0至0.05个百分点，让利幅度有限，反映需求强劲。信用衍生品市场也显示，英特尔债务违约保险成本已由3月底约0.85个百分点降至周一约0.6个百分点。
英特尔上次发行美元债是2024年2月。本次发债为五部分结构，期限最长到2066年，殖利率较美国公债高出1.3个百分点。本案由花旗、摩根大通、巴克莱、美国银行及德意志银行共同承销。