时序已近6月底，由于台股先前已涨多，乖离率偏高，台新投顾总经理黄文清表示，加权指数短期将拉回整理，操作宜获利了结，静待止稳后，强势族群择优布局，并可先观察探针卡产业、载板产业、航空业等。
美伊局势原迎来重大进展，美国正式实施为期60天的伊朗石油制裁全面豁免并允许美元结算。此外，美国总统川普表示伊朗已同意长期进行最高阶的核子检查，基于伊朗所做的让步，川普将不再封锁荷莫兹海峡。阿曼与伊朗发表联合声明称，双方同意透过联合工作小组保持对话。
但最新讯息显示，伊朗提议向通行船只征税遭到美方强烈反对，随后阿曼附近海域发生货轮遭袭事件，多艘船只能被迫折返，推动国际原油价格急升，负面消再度垄罩市场。
在美股下跌，台股跟进重挫，类股可留意探针卡产业。由于AI伺服器搭载的GPU、ASIC及HBM记忆体复杂度大幅提升，晶片测试的重要性同步提高，推升高阶探针卡需求。尤其先进制程持续朝3奈米、2奈米发展，晶片I／O数量增加、测试精度要求更高。先进封装技术如CoWoS、SoIC及FOPLP快速扩产，也带动晶圆级测试需求增加，进一步推升探针卡使用量。探针卡产业具备高成长、高技术门槛及高毛利特性，未来数年是半导体设备与测试领域的重要成长主轴。
载板族群受惠全球大型云端服务供应商持续扩张AI基础设施，辉达与超微新一代AI加速器出货放量。2026年全球AI伺服器出货量年增率上看35%，直接推升关键零组件ABF载板的消耗量，高频宽运算需求使载板设计朝大面积与高层数发展。AI晶片先进封装技术对载板精密度要求大幅提高，新一代AI伺服器使用的ABF载板面积较传统伺服器增加逾两倍，层数更从传统12~16层跃升至20~24层以上。
结构性规格转换带动高阶载板平均销售单价（ASP）上涨15%至20%，显著优化供应商获利结构。随著下半年传统电子旺季到来，预期将进一步去化全球产能。在产能利用率逼近满载的情况下，相关台厂订单能见度已延伸至2027年，有望迎来新一波价值重估的长线利多。
随著AI模型参数呈几何级数增长，最新大型AI资料中心的单体功耗已从过去的10MW飙升至100MW甚至吉瓦（GW）级别。研调机构预估，至2030年AI资料中心耗电量将占美国总发电量的8%至10%以上。AI半导体基础建设的扩建让全美电力吃紧，电网升级已成为不可逆的刚性需求。因此可以关注ETF，例如新光美国电力基建ETF（009805）核心持股聚焦NextEra Energy、Southern Company等美国特许电力供应商及电网设备龙头。
投资锦囊
航空业旺季来临，美国、加拿大与墨西哥共同举办的世足赛已于6月开踢，带动长途航空客运营收。美伊战事爆发后，部分海运货物改由空运，目前战事虽已停火，但电子业进入下半年旺季，急单有利于货运营收成长，因此可留意航空股。